Flip The Coin 🪙

Фінансові єксперименти і чого ми можемо у них навчитись - єфір підсвітив цікаву ідею з міні ігрою - flip the coin game

У цій симуляції у вас є $10K, щоразу вам буде показано графік випадкової акції за випадковий період. Ваша мета зробити прогноз щодо руху вартості акції. В залежності від того чи ви вгадали чи ні ваш баланс збільшиться, або зменшиться. Гра завершується через 10 кроків, або якщо закінчилися гроші.

Фінансові експерименти і чого ми
можемо у них навчитись

Market Growth Theory 📈

Контекст

Формула примінима, але повна версія, якщо можна так назвати) Вона ж (формула) і для кубика якою грають в кості береться і для багатьох інших.

Я б сказав, що підкидання монетки з 60% шансом схоже на інвестування (не трейдинг). Ринок на дистанції більше росте ніж падає, тому нам не вигідно шортити або пропускати рік покупки активів, навіть якщо перед цим ринок виростав, умовно, 5 років поспіль, та навіть хоч 20 років поспіль)

Психологічно (це вже людська сторона) буде трошки страшно, бо після 20 років ніби «повинно бути падіння», але навіть в такому разі варто ставити на ріст, а не падіння.

Припущення

Що якби ми протягом десяти років, щодня, купували б рандомну акцію і продавали її через рік?

Враховуючи що ринок загалом зростає, в середньому має вийти позитивний результат.

Як?

• Забираємо з finviz акції компаній, що існують більше десяти років - link, вийшло 4339
• Для кожної забираємо історію цін із yahoo finance, приклад
• Експеримент протяжністю десять років, стартуємо у 2012, завершуємо у 2022
• Кожен робочий день у цьому проміжку:
  • Купуємо випадкову акцію
  • Фіксуємо дату та вартість покупки
  • Фіксуємо через 250 робочих днів (приблизно рік), її вартість
  • Розраховуємо результат інвестиції
• Повторюємо це протягом десяти років щодня

Примітки

• «Купуючи акцію в пісочницю варто відразу позначити пороги та терміни виходу з позиції» © - тут щось схоже, незалежно ні від чого, ми продаємо акцію через рік
• Одна акція може коштувати $10, інша $500, але це немає ніякого значення, т.к. ми будемо дивитися на відсоток зміни в загальному результаті
• Також ми порахуємо загальну інвестовану та результуючі суми
• Ця сторінка скоріше для наочної демонстрації як проходить симуляція - сік у результатах
• З симуляції виключені акції вартістю понад тисячу доларів - там є якісь стрімкі outliers, причому в обидві сторони
• Симуляція проганяється на 2500 угод, умовні 10 років, всього там може бути 2768 угод, але виглядає так що там трапляються якісь дні які завішують усю симуляцію та браузер

Результати

Зрозуміло в браузері подивитися це здорово і весело, але вміючи цю справу симулювати нам не що не заважає зробити щось дуже дике

У нас насправді симуляція як така цікава, т.к. дуже великий термін та розкид

А що коли ми проженемо її десять тисяч разів?

Тобто йдеться про двадцять п'ять мільйонів угод

Результат замірявся за change (%)

Разом виходить:

• Гіпотеза видається правдоподібною, т.к. в середньому ми отримуємо позитивний результат
• Враховуючи що в цілому ринок дає кращий результат, а той же VOO за цей період давав 12% сенсу все це не має, окрім як академ інтерес

Що ще можна було б зробити:

• Що, якщо продавати не через рік, а через місяць?
• Що якщо купувати тільки акції, які росли за минулі X місяців?
• Що якщо продавати за якоюсь хитрішою умовою?
• і т.д.